Sim, é possível financiar um veículo sem entrada, mas é uma modalidade que exige análise de crédito rigorosa e, na maioria dos casos, resulta em um custo total de propriedade (TCO) significativamente mais alto para o comprador. Em linhas gerais, um financiamento 100% costuma ter juros anuais de 18% a 30% ao ano, dependendo do banco e do perfil do cliente, enquanto um financiamento com entrada de 30% pode ter taxas entre 12% e 20% ao ano. A diferença se reflete no valor final pago. Para um carro popular de R$ 80.000, a 5 anos, a conta fica assim:
| Item | Financiamento 100% (Juros 25% a.a.) | Financiamento com 30% de Entrada (Juros 15% a.a.) |
|---|
| Valor Financiado | R$ 80.000 | R$ 56.000 |
| Parcela (estimada) | R$ 2.350 | R$ 1.330 |
| Total Pago | R$ 141.000 | R$ 95.800 |
| Custo Financeiro (Juros) | R$ 61.000 | R$ 23.800 |
Os dados da Fenabrave mostram que, em 2023, a inadimplência em financiamentos sem entrada foi 40% maior do que em operações tradicionais, o que justifica os juros elevados. A ANFAVEA, em seu relatório de perspectivas, também alerta para o risco de sobre-endividamento com esse tipo de contrato, especialmente para carros com alta desvalorização. O cálculo do TCO real inclui, além da parcela, seguro mais caro (o valor segurado é maior), IPVA sobre o valor total e a depreciação acelerada. Um Hyundai HB20 2022, por exemplo, pode perder até 20% do valor no primeiro ano, segundo tabelas de seminovos. No fim das contas, o custo por quilômetro rodado de um carro financiado 100% pode ser até 50% maior se você considerar venda futura. A recomendação prática é: se for inevitável, opte por veículos novos ou seminovos com até 3 anos, que têm desvalorização mais previsível e são mais aceitos pelos bancos, e nunca estique o prazo além de 60 meses.
